Les principaux indices de Wall Street sont en passe de terminer le trimestre avec des gains importants, aidés par le retour de M&A mondial. Take-Two cherche à acheter un développeur de jeux américain, tandis qu'UBS continue d'enquêter sur les comptes de Credit Suisse.

1. Les contrats à terme restent inchangés ; en route pour un trimestre gagnant

Les contrats à terme sur les actions américaines sont restés largement inchangés jeudi, en route pour un deuxième trimestre gagnant consécutif et un cinquième mois gagnant d'affilée avant la publication de données économiques plus largement suivies.

À 05:15 ET (09:15 GMT), les contrats à terme sur le Dow Jones sont restés largement inchangés, les contrats à terme sur le S&P 500 ont baissé de 2 points, ou de 0.1%, et les contrats à terme du Nasdaq 100 ont chuté de 25 points, soit 0,1%.

Les principaux indices ont clôturé en hausse mercredi, l'indice S&P 500 gagnant 0,9% pour clôturer à un niveau record, l'indice Dow Jones Industrial Average gagnant 1.2 %, sa meilleure journée de l'année, et le Nasdaq Composite, à forte composante technologique, en hausse de 0,5 %.

Sur une base trimestrielle, le S&P 500 est en hausse de 10 %, en voie de réaliser son meilleur gain au premier trimestre depuis 2019. Le DJIA est en hausse de 5,5%, en passe de réaliser sa meilleure performance au premier trimestre depuis 2021, tandis que le Nasdaq progresse d'un peu plus de 9%.

Les données économiques qui doivent être publiées jeudi comprennent les demandes hebdomadaires d'allocations chômage, les données sur le produit intérieur brut du quatrième trimestre et le sentiment des consommateurs dans le Michigan.

Toutefois, l'accent sera mis sur la publication vendredi de l'indicateur d'inflation préféré de la Fed, l'indice des prix de base des dépenses de consommation personnelle, lorsque le marché sera fermé pour le Vendredi saint.

Dans l'actualité des entreprises, l'action RH (NYSE:RH) a grimpé de plus de 9 % avant bourse après que l'entreprise d'ameublement ait fait état d'une demande "exceptionnelle" pour son nouveau catalogue de produits, même si ses résultats du quatrième trimestre n'ont pas été à la hauteur des attentes, le mauvais temps et les retards d'expédition ayant pesé.

2. Take-Two cherche à acheter Gearbox Entertainment

Take-Two Interactive Software (NASDAQ:TTWO) a fait un pas mercredi vers l'amélioration de son offre de jeux vidéo en acceptant d'acheter le développeur de jeux américain Gearbox Entertainment pour un montant de 1,5 milliard d'euros.L'objectif de Take-Two est de racheter Gearbox à Embracer Group (ST:EMBRACb), un groupe suédois, et d'obtenir ainsi sa populaire série de jeux "Borderlands".

Borderlands est de loin la franchise la plus réussie de Gearbox, avec près de 80 millions d'exemplaires vendus. Take-Two a ajouté qu'elle et Gearbox étaient en "développement actif" pour le prochain épisode de la série Borderlands.

Take-Two se concentrera toutefois sur la sortie prochaine de la sixième itération de sa très populaire franchise "Grand Theft Auto", qui est prévue pour 2025. Le jeu est une suite très attendue de GTA 5, qui fait partie des jeux vidéo les plus vendus de tous les temps.

L'acquisition devrait être finalisée au cours du premier trimestre de l'année fiscale 2025 de Take-Two.

3. UBS examine toujours les comptes du Credit Suisse

Un peu plus d'un an après qu'UBS (SIX:UBSG) a accepté de racheter son rival Credit Suisse, l'entreprise semble avoir largement profité de l'opération puisque le cours de son action a augmenté de plus de 50 %.

Le directeur général Sergio Ermotti a été récompensé pour cela, en recevant 14.4 millions de francs suisses (1 dollar = 0,9059 franc suisse) en 2023 après avoir repris les rênes de la banque suisse pour la deuxième fois après le rachat.

Toutefois, le géant bancaire suisse a déclaré jeudi, dans son rapport annuel, qu'il examinait toujours les inexactitudes potentielles dans les rapports financiers de Credit Suisse, ajoutant qu'il y avait un risque qu'"une erreur matérielle" ne soit pas détectée.

Une "faiblesse matérielle", c'est-à-dire la façon dont le Credit Suisse a présenté ses chiffres, pourrait signaler une inexactitude importante dans les états financiers, conduisant éventuellement à la disparition du prêteur.  

4. Le M&A mondial bondit au premier trimestre

Les marchés boursiers mondiaux terminent le premier trimestre 2024 sur une note élevée, les investisseurs se réjouissant de la probabilité de baisses de taux prospectives de la part des principales banques centrales et de la reprise de l'activité économique qui en découle.

L'indice S&P 500 de Wall Street et l'indice européen STOXX 600 sont proches de leurs niveaux records.

Cet optimisme s'est traduit par une reprise des fusions et acquisitions mondiales, après une année 2023 morose, avec des volumes totaux de M&A à l'échelle mondiale qui ont augmenté de 30 % pour atteindre environ 755,1 milliards de dollars au premier trimestre, selon les données de Dealogic.

Le nombre de transactions d'une valeur supérieure à 10 milliards de dollars a bondi à 14, contre cinq au cours de la même période l'année dernière.

C'est aux États-Unis et en Europe que les transactions se sont concentrées, les volumes de M&A américains ayant bondi de 59 % à 431,8 milliards de dollars et les transactions européennes de 64 %, tandis que les volumes de l'Asie-Pacifique se sont effondrés de 40 %.

Le géant des cartes de crédit Capital One (NYSE:COF) a racheté Discover Financial pour 35.3 milliards de dollars de Discover Financial, l'accord de la société de logiciels Synopsys (NASDAQ:SNPS) pour acquérir son rival Ansys (NASDAQ:ANSS) pour 35 milliards de dollars, et l'accord de 26 milliards de dollars de Diamondback (NASDAQ:FANG) Energy avec Endeavor Energy ont été les transactions les plus importantes du trimestre.

5. Les prix du pétrole ont augmenté jeudi, s'orientant vers un premier trimestre solide, les traders pariant sur un resserrement de l'offre, en particulier dans un contexte de baisse de la production russe.

À 05:15 ET, les contrats à terme sur le pétrole américain s'échangeaient à 0,5 %, contre 0,5 % à l'heure actuelle.US se négociait à 81,66 dollars le baril, en hausse de 0,4 %, tandis que le contrat Brent grimpait de 0,3 % à 85,64 dollars le baril.

Les deux contrats étaient promis à de fortes hausses au premier trimestre 2024, s'échangeant entre 11 % et 14 % au cours des trois derniers mois.

Les prix ont été stimulés principalement par un resserrement des perspectives pour les marchés, alors que l'Organisation des pays exportateurs de pétrole et ses alliés, y compris la Russie, ont maintenu les réductions de production en cours.

Moscou avait déclaré plus tôt en mars qu'il allait renforcer ses réductions de production en cours, alors qu'une série d'attaques de l'Ukraine sur les raffineries de carburant russes a également affecté les approvisionnements en carburant dans le pays.

"Les actions de la Russie pourraient faire grimper le prix du pétrole Brent à 90 dollars dès le mois d'avril, atteindre le milieu de la fourchette des 90 dollars en mai et approcher les 100 dollars en septembre", ont écrit les analystes de JPMorgan dans une note récente.

Le principal obstacle à ce scénario devrait venir des États-Unis, L'administration Biden avait puisé dans la réserve stratégique de pétrole du pays pour atteindre son niveau le plus bas depuis près de 40 ans en 2022, au début de l'invasion de l'Ukraine par la Russie, et pourrait à nouveau puiser dans cette réserve pour lutter contre la hausse des prix du pétrole. 

 

Source : Economy News by Investing.com / Mar 28, 2024